Macro & Géopolitique — passe du 2026-09-09 (matin)

Ce qui se dit

**Signal fort (aujourd’hui)** Microsoft affirme que le code « écrit à la main » est fini et que les développeurs abandonnent Ollama. Cette prise de position officielle, relayée par plusieurs médias, crée un **effet de bascule** : les équipes IT des grandes entreprises migrent rapidement vers les LLM hébergés (Azure OpenAI, Google Gemini) et les solutions de « code‑as‑service ». **Connexion macro** - **Fed & géopolitique** : la Fed sous pression inflationniste maintient des taux élevés, poussant les investisseurs vers des actifs non corrélés. - **Crypto** : les ETF Bitcoin peinent à atteindre le point d’équilibre, mais le climat de méfiance envers le dollar (‑97 % de valeur depuis 1913) renforce l’attrait du BTC comme réserve. - **IA souveraine** : la perte de confiance dans les solutions « open‑source » locales (Ollama) s’aligne avec la volonté des gouvernements (QC, UE) de sécuriser leurs infrastructures IA via des fournisseurs cloud contrôlés. **Opportunité / Risque concret (semaine 40)** | Projet | Action immédiate | Risque / Opportunité | |--------|------------------|----------------------| | **aipl.ca** | Proposer un **hybrid‑cloud** : garder le modèle de base en Ollama sur vos nodes + offrir une passerelle Azure OpenAI pour les clients qui exigent « support officiel ». | Risque : perte de clients sensibles à la « souveraineté ». Opportunité : facturer un premium d’intégration cloud et gagner des contrats B2B qui refusent Ollama seul. | | **FirstBlock** | Utiliser les **ETF Bitcoin** comme levier de visibilité : créer un mini‑produit “ETF‑proxy” (staking + reporting) pour les investisseurs institutionnels qui attendent le point d’équilibre. | Risque : volatilité du BTC sous $80 k. Opportunité : positionner FirstBlock comme le **pont** entre mining

Ce qui divise

Ce qu'il faut surveiller

**1. Tendance cachée : La consolidation du "Local-First" B2B.** L'article sur l'abandon d'Ollama par les devs est un bruit de surface. La réalité : les entreprises fuient la complexité de l'orchestration manuelle. Ton offre d'IA privée (avocats/comptables) doit pivoter vers des solutions "no-code" ou semi-managées (n8n + MCP) qui masquent la complexité d'Ollama. Le client veut le résultat, pas le stack. **2. Tendance 30 jours : Volatilité macro vs Stabilité infrastructurelle.** La pression de Trump sur la Fed et le BTC sous 80k créent un environnement de cash-flow tendu. C'est le moment idéal pour vendre de l'**autonomie** (FirstBlock mining + IA locale) comme hedge contre l'instabilité monétaire et les coûts cloud. Les PME cherchent à réduire leurs OPEX récurrents (cloud) au profit de CAPEX maîtrisés (ton homelab). **3. Lien inattendu : Mines QC + Sécurité des Agents IA.** Le potentiel minier du Québec (500 G$) attire des capitaux étrangers, augmentant les risques de cybersécurité. Simultanément, les vulnérabilités des agents IA (MCP) explosent. **Opportunité :** Positionne ---